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2018年中国脂肪醇行业产业链,国内生产

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一、脂肪醇概述脂肪醇又称高碳伯醇,是我国油脂化工领域重要的生产环节,天然脂肪醇(酸)以天然棕榈仁油为原料生产,是制备表面活性剂、洗涤剂、增塑剂及其他多种精细化学用品的重要化工原料。按最终用途划分,脂肪醇可分为增塑剂醇(C6-C11)、洗涤剂醇(C12-C22)和高级烷醇(C23-C34)。资料来源:公开资料整理脂肪醇的工业合成方法主要分为天然提取法和化学合成法两大类,其中天然提取法得到的脂肪醇称为天然脂肪醇,制取方法包括油脂加氢法、脂肪酸加氢法和油脂直接加氢法;通过石化路线得到的脂肪醇称为合成脂肪醇,制取方法包括齐格勒法和羰基合成法。资料来源:公开资料整理相关报告:华经产业研究院发布的《-年中国脂肪醇市场运行态势及行业发展前景预测报告》二、脂肪醇产业链分析从产业链来看,脂肪醇上游主要包括椰子油、氢气、一氧化碳和棕榈油等,作为脂肪醇生产的主要原料,棕榈油价格波动直接影响脂肪醇走势;下游市场为表面活性剂、化妆品、塑料和涂料等。资料来源:公开资料整理目前,全球棕榈油生产地区高度集中,主要分布在印度尼西亚和马来西亚,二者棕榈油合计产能占比超过85%,棕榈油进口依存度和价格波动给脂肪醇行业带来一定的经营压力。资料来源:公开资料整理脂肪醇广泛应用于日化、纺织、造纸、食品、医药、皮革等领域,从下游需求结构来看,表面活性剂是脂肪醇最大的下游应用市场,由于天然脂肪醇具有绿色、环保的特点,符合国家鼓励发展多效、节能、节水、环保型表面活性剂的要求,年市场需求占比达60%,其次为叔胺和个人护理行业,分别占比15%和11%。资料来源:公开资料整理三、脂肪醇行业发展现状伴随着国内表面活性剂的需求大幅提升,我国开始大规模引进脂肪醇生产设备,目前国内脂肪酸的主要生产能力集中于华东地区。近年来脂肪醇年产量基本趋于稳定,年中国脂肪醇产量为29.96万吨,与年相比略有上升。资料来源:公开资料整理由于国内脂肪醇企业开工不稳定,原料高度依靠进口,我国脂肪醇进口依赖较大,有比较大的市场空间。近年来,我国脂肪醇进口数量呈现稳步提升的发展态势,年中国脂肪醇进口数量达39万吨,同比增长14.7%。资料来源:公开资料整理受原料棕榈仁油和椰子油等来源渠道的影响,我国脂肪醇进口地区主要集中在印度尼西亚和马来西亚,分别占据国内进口市场的50%和33%,此外,南非、泰国和菲律宾分别占比8%、4%和2%。资料来源:公开资料整理四、脂肪醇生产格局分布脂肪醇行业存在一定的进入壁垒,如工艺技术壁垒、人才壁垒、安全环保壁垒、市场壁垒及资金壁垒,受工艺技术壁垒等限制,国内企业集中度较高,竞争者较少。资料来源:公开资料整理我国脂肪醇生产企业较为集中,产能主要位于江浙地区,目前行业内主要生产企业包括辽宁华兴、嘉化能源、德源高科、江苏盛泰、沙索丰益、浙江恒翔等,其中辽宁华兴产能占比最大,达32.1%,嘉化能源及德源高科分别占比19.7%和14.6%。资料来源:公开资料整理


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